招商国证生物161726基金投资策略分析介绍

招商国证生物基金,全称叫做招生国证生物医药指数分级证券投资基金。这是一款成立于2015年5月27日的股票指数基金,该产品的前端代码为161726,截止到目前为止,招商国盛生物基金的资产规模超过了3.9亿元人民币。那么这款产品的投资策略有何特点呢?

这是一款股票指数型的基金,因此在具体投资的过程当中,所采取的是被动式指数化投资的方法,通过数量化的风险管理手段来实现对标的指数的有效跟踪,从而就能够获得与标的指数相同或者是类似的收益水平。从招商国证生物基金的一般投资目标上来看,主要是为了能够保持基金的净值收益率和业绩比较基准之间的偏离程度,绝对值控制在0.35%左右的水平,把年跟踪误差控制在4%以内的水平。

不管是构建股票投资组合,还是对投资组合进行相应调整,所依据的都是标的指数成份股及权重的情况。即使在已根据标的指数成份股及其权重构建完股票投资组合之后,也会采取定期调整和不定期调整相结合的策略,对股票投资组合进行相应调整。如果标的指数成份股和权重发生了变动,会根据其变动的情况,而对投资组合进行调整;如果预期成份股发生了调整,出现了配股增发或者是分红的行为,基金产品的管理人将会采取基本面替代策略或者是相关性检验策略,对投资组合进行适当变通和调整,降低跟踪误差。

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